1 ЩО ТАКЕ ФІНАНСОВІ КОМПАНІЇ ТА НАВІЩО ВОНИ ПОТРІБНІ?
Фінансова компанія — це фінансова установа, яка на підставі відповідної ліцензії має право здійснювати діяльність із надання одного або декількох видів фінансових послуг. Вони потрібні для створення конкуренції банкам, надання специфічних послуг (таких як факторинг або лізинг) та забезпечення доступу до коштів тим категоріям клієнтів, які не можуть скористатися банківськими продуктами.
ПОМІРКУЙТЕ
У чому основна перевага використання власних коштів для діяльності замість залучення вкладних коштів? А в чому основна проблема такого підходу?
Основна перевага використання власних коштів полягає у відсутності зобов’язань перед вкладниками щодо виплати відсотків та повернення грошей за першою вимогою, що значно знижує ризик банкрутства через раптовий відтік капіталу. Основною проблемою такого підходу є обмеженість фінансового ресурсу, що не дозволяє компанії масштабувати діяльність так швидко, як це роблять банки за допомогою залучених депозитів.
Як, на вашу думку, компанія заробляє на сервісі BNPL?
Компанія заробляє на сервісі BNPL переважно за рахунок комісійних виплат від магазинів-партнерів, які зацікавлені у збільшенні своїх продажів через надання покупцям можливості оплати частинами. Також дохід формується за рахунок штрафів та пені, які клієнти сплачують у разі порушення термінів погашення заборгованості.
Як ви вважаєте, якщо є банки, то навіщо нам фінансові компанії?
Фінансові компанії потрібні, оскільки вони є більш гнучкими та інноваційними у порівнянні з консервативними банками, пропонуючи послуги в нішах, які банки вважають занадто ризикованими або нетиповими. Вони забезпечують швидке мікрокредитування, послуги факторингу для бізнесу та впроваджують нові технологічні рішення, що робить фінансовий ринок різноманітнішим і доступнішим.
ДОСЛІДІТЬ
Скористайтеся додатковими джерелами інформації та дізнайтеся, що таке стартап і які українські стартапи відомі в усьому світі.
Стартап — це нещодавно створена компанія, яка розробляє інноваційний продукт або послугу в умовах високої невизначеності та має потенціал для швидкого масштабування. До всесвітньо відомих українських стартапів належать Grammarly (онлайн-сервіс на основі штучного інтелекту для допомоги у написанні текстів англійською мовою), GitLab (платформа для спільної розробки програмного забезпечення), Ajax Systems (розробник професійних систем безпеки), Preply (освітня платформа для пошуку репетиторів) та Petcube (пристрої для дистанційної взаємодії з домашніми тваринами).
ПОМІРКУЙТЕ
Чому, на вашу думку, споживачі, попри вищі відсоткові ставки, все одно звертаються до фінансових компаній, а не до банків?
Споживачі обирають фінансові компанії через високу швидкість надання послуг, мінімальні вимоги до документів та можливість отримати кошти навіть за наявності проблемної кредитної історії. Такі установи є гнучкішими за банки й заповнюють ніші, де банківське кредитування недоступне через суворі процедури перевірки платоспроможності.
У чому, на вашу думку, криється небезпека МФО? Чи не варто нам в Україні зробити, як у Кенії, та почати масово застосовувати мобільні мікрокредити?
Небезпека мікрофінансових організацій полягає у надзвичайно високих відсоткових ставках, які можуть сягати сотень і тисяч відсотків річних, що призводить до швидкого накопичення боргів. Масове впровадження мобільних мікрокредитів за прикладом Кенії несе ризики фінансової дестабілізації домогосподарств через агресивні методи стягнення боргів та відсутність належної перевірки здатності позичальника повернути кошти.
КОНТРОЛЬНІ ЗАПИТАННЯ
1 Що таке фінансова компанія?
Фінансова компанія — це фінансова установа, яка на підставі відповідної ліцензії має право здійснювати діяльність із надання одного або декількох видів фінансових послуг.
2 Чим фінансові компанії відрізняються від банків?
Основна відмінність полягає в тому, що фінансові компанії не мають права залучати вклади (депозити) від населення, натомість вони використовують власний капітал, кошти інвесторів або банківські кредити. Крім того, фінансові компанії зазвичай мають вужчу спеціалізацію та діють у менш суворому регуляторному полі порівняно з банками.
3 Які фінансові послуги надають фінансові компанії?
Фінансові компанії надають послуги з кредитування (зокрема мікрокредити та розстрочки BNPL), факторингу, фінансового лізингу, надання гарантій, торгівлі валютними цінностями та здійснення платіжних послуг з переказу коштів. Також вони можуть займатися управлінням активами, інвестиційним консультуванням, дилерською та брокерською діяльністю.
4 Що таке факторинг?
Факторинг — це фінансова послуга, за якої спеціалізована компанія (фактор) викуповує дебіторську заборгованість підприємства, що дозволяє бізнесу швидше отримати обігові кошти за вже поставлені товари чи надані послуги.
5 Що таке модель BNPL?
Модель BNPL (Buy Now — Pay Later, «Купуй зараз — плати пізніше») — це вид кредитування, який дозволяє покупцеві отримати товар одразу, а сплачувати за нього частинами пізніше, часто без нарахування відсотків за умови вчасного погашення платежів.
6 Що таке мікрофінансова організація (МФО)?
Мікрофінансова організація (МФО) — це небанківська фінансова установа, що надає невеликі за сумою кредити (мікрокредити) фізичним особам або малому бізнесу на короткий термін.
7 Які основні загрози несуть у собі послуги МФО?
Основними загрозами послуг МФО є надзвичайно високі відсоткові ставки, що можуть сягати кількох тисяч відсотків річних, ризик швидкого накопичення боргів, використання агресивних методів стягнення заборгованості та ймовірність суттєвого погіршення кредитної репутації позичальника.
8 Що ви знаєте про фінтех-компанії?
Фінтех-компанії — це організації, які використовують інноваційні технології, такі як мобільні додатки, блокчейн та штучний інтелект, для вдосконалення або заміни традиційних фінансових послуг. Найбільш успішними прикладами у світі є Revolut та Stripe, а в Україні провідною фінтех-компанією є Monobank.
9 Якими є типові недоліки фінансових компаній?
Типовими недоліками фінансових компаній є вищі відсоткові ставки за кредитами порівняно з банківськими установами через плату за швидкість та доступність послуг. Також вони можуть мати менш суворий нагляд з боку регулятора, що іноді призводить до недостатньої прозорості діяльності або зловживань. Фінансові компанії часто мають обмежені резерви ліквідності та слабші системи кіберзахисту порівняно з великими банками. Крім того, деякі компанії застосовують агресивні методи стягнення боргів, що створює додаткові репутаційні ризизи для клієнта.
10 У яких випадках і за яких умов є сенс звертатися до МФО?
Звертатися до МФО має сенс лише у випадках нагальної потреби в невеликій сумі грошей на дуже короткий термін (наприклад, для оплати комунальних послуг або лікування), коли банк відмовив у наданні кредиту. Головною умовою такого звернення є повна впевненість позичальника у здатності повернути кошти вчасно. Важливо усвідомлювати високу вартість таких кредитів і користуватися ними лише за умови неможливості залучення коштів з інших джерел.
ЗАДАЧІ
Задача 1. Марія взяла позику в МФО на суму 2000 грн під 2 % на день. Вона розраховувала повернути гроші через тиждень, але змогла зробити це лише через 14 днів. а) Скільки гривень Марія переплатила за відсотками відносно початкового плану? б) Скільки б коштував дівчині кредит, якби вона взяла його в банку під 3 % на місяць?
Дано:
- $P = 2000\text{ грн}$ (сума позики)
- $i_{mfo} = 2\text{ % на день}$ (ставка МФО)
- $n_{plan} = 7\text{ днів}$ (початковий план)
- $n_{fact} = 14\text{ днів}$ (фактичний термін)
- $i_{bank} = 3\text{ % на місяць}$ (ставка банку)
Знайти:
- $\Delta I – ?$ (переплата відносно плану)
- $I_{bank} – ?$ (вартість банківського кредиту)
Розв’язання:
а) Розрахуємо суму відсотків за планом та фактично:
$I_{plan} = P \cdot \dfrac{i_{mfo}}{100} \cdot n_{plan}$
$I_{plan} = 2000 \cdot 0{,}02 \cdot 7 = 280\text{ грн}$
$I_{fact} = P \cdot \dfrac{i_{mfo}}{100} \cdot n_{fact}$
$I_{fact} = 2000 \cdot 0{,}02 \cdot 14 = 560\text{ грн}$
Різниця між фактичною та плановою переплатою:
$\Delta I = I_{fact} – I_{plan}$
$\Delta I = 560 – 280 = 280\text{ грн}$
б) Розрахуємо вартість кредиту в банку за 1 місяць (мінімальний розрахунковий період):
$I_{bank} = P \cdot \dfrac{i_{bank}}{100}$
$I_{bank} = 2000 \cdot 0{,}03 = 60\text{ грн}$
Відповідь: а) Марія переплатила 280 грн; б) банківський кредит коштував би 60 грн.
Задача 2. Компанія «ФруктоСвіт» відвантажила магазину партію яблук на суму 50 000 грн, але оплата мала надійти через 30 днів. «ФруктоСвіт» вирішила звернутися до факторингової компанії, яка готова заплатити 90 % від суми одразу. а) Скільки грошей отримає «ФруктоСвіт» одразу? б) Яка вигода для факторингової компанії?
Дано:
- $S = 50,000\text{ грн}$ (загальна сума)
- $p = 90\text{ %}$ (відсоток виплати)
Знайти:
- $S_{pay} – ?$ (сума до виплати)
- $V – ?$ (вигода компанії)
Розв’язання:
а) Розрахуємо суму, яку компанія отримає одразу:
$S_{pay} = S \cdot \dfrac{p}{100}$
$S_{pay} = 50,000 \cdot 0{,}9 = 45,000\text{ грн}$
б) Вигода факторингової компанії полягає в різниці між повною сумою боргу, яку вона стягне з покупця, та сумою, виплаченою продавцю:
$V = S – S_{pay}$
$V = 50,000 – 45,000 = 5000\text{ грн}$
Відповідь: а) «ФруктоСвіт» отримає 45 000 грн; б) вигода факторингової компанії становить 5000 грн.
ЗАВДАННЯ ДЛЯ РОБОТИ В ГРУПАХ
Пітчинг фінтех-компанії. Об’єднайтесь у 3 групи. Кожна група має розробити ідею власної фінтех-компанії та провести її пітчинг (коротку презентацію перед класом).
Назва компанії: “GreenInvest” (слоган: “Твої витрати рятують планету”).
Основна фінансова послуга: Додаток для мікроінвестування у відновлювану енергетику через округлення щоденних платежів.
Схема роботи: Користувач підключає свою банківську карту до додатка. Під час кожної покупки сума чеку округлюється до найближчих 10 гривень. Різниця (решта) автоматично перераховується у фонд, який інвестує у будівництво сонячних та вітрових електростанцій. Користувач стає власником мікрочастки цих об’єктів.
Унікальність: На відміну від звичайних інвестиційних платформ, GreenInvest дозволяє накопичувати капітал непомітно для бюджету, одночасно підтримуючи екологію та отримуючи пасивний дохід у вигляді дивідендів від продажу електроенергії.
Обґрунтування успіху: Компанія задовольняє потребу молоді у відповідальному споживанні та простому доступі до інвестицій. Конкурентною перевагою є низький поріг входу (від 1 гривні) та поєднання фінансової вигоди з соціальною місією.
ЗАВДАННЯ ДЛЯ РОБОТИ В ПАРАХ
| Ситуація | Назва послуги | Тип компанії | Переваги рішення | Ризики рішення |
|---|---|---|---|---|
| 1. Підліток хоче купити ноутбук, але зарплата в рідних буде лише через два тижні. | Послуга BNPL («Купуй зараз — плати пізніше») або споживчий кредит. | Фінансова компанія або фінтех-компанія. | Можливість отримати товар негайно та користуватися ним до здійснення повної оплати. | Нарахування великих штрафів за прострочення платежу. |
| 2. Власник авто збирається застрахувати його на випадок ДТП. | Страхування. | Страхова компанія. | Фінансовий захист та компенсація збитків у разі настання дорожньо-транспортної пригоди. | Ризик відмови у виплаті при недотриманні умов договору. |
| 3. Пенсіонерці треба отримати невелику суму готівкою до пенсії, щоб сплатити комунальні послуги. | Мікрокредит («швидкі гроші»). | МФО (мікрофінансова організація). | Швидке отримання коштів без необхідності надання довідки про доходи. | Надзвичайно високі відсоткові ставки за користування коштами. |
| 4. Фермер хоче продати дебіторську заборгованість, щоб отримати гроші швидше. | Факторинг. | Факторингова компанія. | Швидке поповнення обігових коштів без очікування розрахунку від покупця. | Отримання не повної суми боргу через сплату комісії компанії-фактору. |
| 5. Ви хочете купити товар через інтернет, але зараз не маєте всієї суми. Ви готові платити частинами. | Оплата частинами або розстрочка. | Фінтех-компанія або фінансова компанія. | Зменшення одноразового навантаження на бюджет завдяки розподілу платежів. | Ризик накопичення боргів та переплати у разі прихованих комісій. |
ТЕСТОВІ ЗАВДАННЯ
1 Фінтех-компанія — це:
Відповідь: Б) компанія, яка використовує інноваційні технології, такі як мобільні додатки, блокчейн, штучний інтелект тощо, щоб покращити або замінити традиційні фінансові послуги.
2 Небанківська фінансова установа, яка надає невеликі кредити фізичним особам або малому бізнесу на короткий термін, називається:
Відповідь: Г) МФО.
3 Основним недоліком і загрозою МФО є:
Відповідь: В) дуже високі відсоткові ставки за кредитом.
4 До основних послуг фінансових компаній НЕ належить:
Відповідь: Б) депозитні послуги.
5 До основних джерел отримання коштів фінансових компаній належить: А) фінансування від міжнародних організацій Б) кошти власників В) кредити банків Г) усе вищеперелічене
До основних джерел отримання коштів фінансових компаній належать кошти власників, кредити банків та фінансування від міжнародних організацій, тому правильною відповіддю є варіант Г.
6 Найуспішнішою фінтех-компанією України є: А) Revolut Б) Robinhood В) Stripe Г) Monobank
Найуспішнішою фінтех-компанією України є Monobank, що відповідає варіанту Г.